FERR au Québec : retraits obligatoires, fiscalité et stratégie

Le FERR, ou Fonds enregistré de revenu de retraite, est la suite naturelle du REER. Au plus tard le 31 décembre de l'année où vous atteignez 71 ans, vous devez convertir votre REER en FERR (ou en rente). À partir de l'année suivante, des retraits minimums obligatoires s'appliquent chaque année, et ces retraits sont imposables comme un revenu ordinaire. C'est une réalité incontournable que beaucoup de gens sous-estiment, mais que vous pouvez tout à fait planifier intelligemment.

Contrairement au REER où vous cotisez pour faire croître votre épargne à l'abri de l'impôt, le FERR est conçu pour décaisser progressivement. L'Agence du revenu du Canada (ARC) et Revenu Québec (RQ) imposent un pourcentage minimal de retrait chaque année, calculé selon votre âge au 1er janvier de l'année en question. Plus vous vieillissez, plus ce pourcentage augmente. Comprendre cette mécanique, c'est la première étape pour bâtir une stratégie de décaissement solide à la retraite.

Chaque année, l'ARC publie les facteurs de retrait minimal selon votre âge. À titre indicatif, à 72 ans, le taux minimal se situe aux alentours de 5,40 % de la valeur de votre FERR au 1er janvier. Ce taux grimpe progressivement : il dépasse les 6 % autour de 75 ans, puis les 7 % vers 80 ans, et continue d'augmenter avec les années. Consultez la table officielle à jour sur canada.ca, car les facteurs exacts peuvent être révisés par le gouvernement fédéral.

Une particularité importante : vous pouvez choisir de baser le calcul de votre retrait minimal sur l'âge de votre conjoint ou conjointe, si cette personne est plus jeune. Cela vous permet d'étirer vos retraits sur une plus longue période et de réduire votre revenu imposable annuel. Cette option doit être déclarée à votre institution financière au moment de l'ouverture du FERR, et elle n'est pas rétroactive. C'est un choix qui mérite d'être analysé sérieusement selon votre situation familiale.

• Le retrait minimal est obligatoire chaque année dès l'année qui suit l'ouverture du FERR.
• Il n'y a pas de retrait minimal l'année même de la conversion (l'année de vos 71 ans, à titre indicatif).
• Vous pouvez toujours retirer plus que le minimum, mais jamais moins.
• Tout retrait FERR est ajouté à votre revenu imposable de l'année et peut affecter vos prestations gouvernementales.
• Aucun nouveau dépôt n'est permis dans un FERR — c'est un véhicule de décaissement uniquement.

Les retraits de votre FERR s'ajoutent à vos autres revenus — RRQ, Sécurité de la vieillesse (PSV/SV), revenus de placements — et sont imposés selon les paliers en vigueur. En 2026, à titre indicatif, le premier palier fédéral s'applique à 14 % jusqu'à 58 523 $ de revenu imposable, puis à 20,5 % jusqu'à 117 045 $. Du côté du Québec, le taux est de 14 % jusqu'à 54 345 $, puis de 19 % jusqu'à 108 680 $. En tenant compte de l'abattement du Québec de 16,5 % sur l'impôt fédéral, un retraité avec un revenu autour de 80 000 $ fait face à un taux marginal combiné d'environ 36,1 % à titre indicatif.

Un aspect souvent négligé : si votre revenu net dépasse environ 93 454 $ (seuil indexé 2026, à titre indicatif, à valider au moment du retrait), la récupération de la PSV s'enclenche au rythme de 15 cents par dollar excédentaire. Concrètement, chaque dollar de retrait FERR au-delà de ce seuil vous coûte non seulement l'impôt marginal, mais aussi 15 cents de PSV perdue. C'est pourquoi planifier le montant et la séquence de vos retraits devient particulièrement utile dès que vous approchez ce seuil. Pour approfondir la question du décaissement optimal, notre article sur le CELI vs FERR à la retraite au Québec (/blog/celi-vs-ferr-retraite-quebec-ordre-decaissement) vous donnera un éclairage complémentaire.

Votre institution financière est tenue de retenir l'impôt à la source sur les retraits FERR qui dépassent le minimum obligatoire. Sur le minimum lui-même, aucune retenue n'est obligatoire — ce qui peut créer une mauvaise surprise au moment de produire votre déclaration si vous ne faites pas de versements d'impôt anticipés. Planifiez en conséquence.

La bonne nouvelle, c'est qu'il existe plusieurs façons de gérer vos retraits FERR de manière fiscalement avantageuse. L'idée centrale est d'éviter les pics de revenus inutiles qui vous feraient basculer dans un palier d'imposition supérieur ou déclencher la récupération de la PSV. Voici les pistes les plus souvent privilégiées par les planificateurs financiers au Québec.

Premièrement, commencer les retraits tôt peut être avantageux. Rien ne vous empêche de convertir une partie de votre REER en FERR avant 71 ans et de commencer à vous verser un revenu annuel qui s'inscrit dans un palier fiscal favorable. Si vous prenez votre retraite à 60 ou 65 ans avec peu de revenus, c'est une fenêtre intéressante pour vider progressivement votre REER à faible coût fiscal. Avant de faire ce calcul, un bilan REER complet peut vous aider à voir l'image globale — notre page /landing/reer-bilan vous explique comment procéder.

Deuxièmement, le fractionnement du revenu de pension avec votre conjoint ou conjointe est un outil puissant. Les retraits FERR se qualifient généralement comme revenu de pension admissible au fractionnement à partir de 65 ans, ce qui vous permet d'en attribuer jusqu'à 50 % à votre partenaire et de réduire la facture fiscale du ménage. Pour ceux qui touchent aussi une pension RRQ, notre article sur le calcul de la pension RRQ 2026 (/blog/calculer-pension-rrq-quebec-2026) peut vous aider à orchestrer l'ensemble de vos sources de revenus.

• Convertir une partie du REER en FERR avant 71 ans pour lisser les revenus sur plusieurs années à faible taux marginal.
• Utiliser le CELI comme coussin : contrairement au FERR, les retraits CELI (7 000 $ par année en 2026, à titre indicatif) n'augmentent pas votre revenu imposable.
• Fractionner le revenu de pension avec le conjoint ou la conjointe pour équilibrer les paliers d'imposition du ménage.
• Baser le calcul du retrait minimal sur l'âge du conjoint ou de la conjointe le plus jeune pour réduire les retraits annuels obligatoires.
• Demander des versements d'impôt anticipés pour éviter une facture surprise au printemps et des intérêts de l'ARC ou de RQ.

La conversion REER en FERR doit être complétée avant le 31 décembre de l'année de vos 71 ans, sans exception. Si vous ne faites rien, votre institution financière est tenue de fermer votre REER automatiquement et le solde entier devient imposable en une seule année — une situation fiscalement catastrophique que personne ne souhaite vivre. L'idéal est d'agir bien avant l'échéance, idéalement en début d'année, pour vous laisser le temps d'analyser vos options.

Lors de la conversion, vous avez aussi le choix de transférer tout ou une partie de vos actifs dans une rente viagère. Une rente garantit un revenu fixe à vie, peu importe les marchés, ce qui peut convenir à certains profils. Cela dit, une fois la rente achetée, la décision est généralement irrévocable. Entre le FERR flexible et la rente sécurisante, les deux options ont leurs mérites selon votre tolérance au risque, votre état de santé et vos autres sources de revenus. Un conseiller certifié AMF peut vous aider à peser ces facteurs en fonction de votre réalité. Pour évaluer l'ensemble de votre portrait REER avant la conversion, visitez notre page /landing/reer-bilan.

Notez aussi que vous pouvez détenir plusieurs FERR en parallèle, par exemple un chez différentes institutions. Vous devez cependant vous assurer de retirer le minimum global combiné chaque année. Certains préfèrent consolider leurs comptes pour simplifier le suivi — c'est une question de préférence et de stratégie de placement, selon votre situation.

Beaucoup de retraités québécois sous-estiment à quel point leurs retraits FERR peuvent affecter leurs prestations gouvernementales. Outre la récupération de la PSV mentionnée plus haut, un revenu FERR élevé peut aussi réduire ou éliminer le Supplément de revenu garanti (SRG) si vous y aviez droit. Le SRG est calculé sur la base de votre revenu net de l'année précédente, ce qui signifie qu'un retrait exceptionnel une année peut vous faire perdre des milliers de dollars de SRG l'année suivante.

La coordination avec la RRQ est également à considérer. Si vous avez retardé votre pension RRQ pour maximiser le montant mensuel, vous recevrez peut-être moins de revenus dans les premières années de retraite et plus par la suite. Dans ce cas, des retraits FERR plus importants en début de retraite peuvent combler le manque à gagner tout en restant dans un palier fiscal raisonnable. Pour bien calibrer cette décision, notre article sur le calcul de la pension RRQ au Québec (/blog/calculer-pension-rrq-quebec-2026) donne un bon point de départ. Et si vous vous demandez combien vous avez besoin d'avoir épargné pour maintenir votre train de vie, l'article sur combien épargner pour la retraite au Québec (/blog/combien-epargner-retraite-quebec) offre un cadre concret pour le vérifier.

En résumé, le FERR n'existe pas en vase clos. Il fait partie d'un écosystème de revenus à la retraite — RRQ, PSV/SV, CELI, rentes, revenus locatifs — et chaque décision dans l'un affecte les autres. C'est précisément pourquoi une planification intégrée, faite avec un professionnel qui connaît votre dossier, fait une différence concrète.

Cet article fournit de l'information générale à but éducatif. Les règles fiscales, plafonds et taux présentés sont ceux en vigueur en 2026 à titre indicatif et peuvent évoluer. Chaque situation personnelle est unique : vos revenus, votre situation familiale, vos actifs et vos objectifs influencent directement la stratégie de décaissement optimale. Consultez un conseiller certifié AMF pour valider l'approche la mieux adaptée à votre cas. BKH Services Financiers offre un bilan de 30 minutes gratuit, sans engagement, pour faire le point sur votre REER, votre FERR et l'ensemble de votre portrait de retraite.